כיצד ישפיע עליכם הקיצוץ בפנסיה

לאחרונה גועשים ורועשים כלי התקשורת ושיחות הסלון, בעקבות פרסומים לפיהם משרד האוצר מבקש לקבוע הוראות חדשות לדרך שבה מחושבת קצבת הזקנה על ידי קרנות הפנסיה.

איציק אסטרייכר, מומחה לפנסיה, עונה על שאלות המתעוררות מהמהלך שמציעים קברניטי האוצר.

מה השינוי שמתכנן משרד האוצר?

אדם חוסך בקרן פנסיה במהלך השנים שבהן הוא עובד. עם הגיעו לגיל פרישה, מחשבת קרן הפנסיה את קצבת הזקנה שאותה הוא  יקבל. בעצם, קרן הפנסיה מתרגמת את הכסף שחסך אדם כל חייו לקצבה חודשית שתשולם לו מגיל הפרישה ולשארית חייו. משרד האוצר הוא שאחראי על התרגום הזה, הדרך בה קרן הפנסיה מבצעת המרה של הסכום הצבור לקצבה חודשית נקבע על ידי משרד האוצר.

השינוי הצפוי הוא באופן החישוב הזה.

משרד האוצר הנחה את כל הגופים המנהלים קרנות פנסיה לחשב את הקצבה הצפויה לפי ריבית של 4%. זוהי ריבית שאמורה לשקף את התשואה השנתית שתשיג קרן הפנסיה על השקעותיה. אבל בשנים האחרונות הריבית במשק נמוכה מאוד, אפסית כמעט, וקיים חשש כבד שלא יהיו מספיק רווחים כדי לעמוד בתשלום קצבאות פנסיה כפי שמובטח.

החשש הוא שלא יהיו די רווחים לעמוד בתשלום הקצבאות. צילום אילוסטרציה: shutterstock

יצאתי לפנסיה בשנה שעברה. כיצד ישפיעו עלי השינויים הצפויים?

הריבית שעל פיה חושבה הפנסיה שלך מאפשרת לך לקבל פנסיה חודשית גבוהה מזו שהייתה אמורה להיות מחושבת על פי הריבית השוררת בשוק. כלומר, השינויים לא ישפיעו עליך.

משרד האוצר מאפשר לקרן הפנסיה לחשב את הפנסיה של אדם פורש לפי ריבית גבוהה יותר. אם היה צורך לחשב לפי הריבית בשוק הרי הקצבה שלך הייתה נמוכה ב-10-15%.

למה לא להמשיך בנוסחה הקיימת?

ללא התאמת הריבית, מי שמאפשר לפורשים לקבל קצבה גבוהה מדי הם הצעירים המפקידים לקרנות הפנסיה. בעצם הצעירים מסבסדים את המבוגרים הפורשים.

קרנות הפנסיה החדשות פועלות מאז 1995. משמע, המצטרפים הראשונים מתחילים לצאת לפנסיה. היקף החוסכים אשר מגיעים לגיל פרישה ומבקשים לקבל קצבת זקנה יילך ויגדל בשנים הקרובות. הסבסוד לא יוכל להימשך. קרן הפנסיה נדרשת לבחון את היקף הנכסים שבניהולה מול ההתחייבויות שלה לשלם קצבאות. אם ההתחייבות  גדולה מהנכסים, הקרן מצויה בגרעון. בשלב זה צריכה קרן הפנסיה להפעיל מנגנון לאיזון הגרעון, כלומר להפחית את הקצבאות החודשיות.

קרנות הפנסיה יידרשו לבדוק את התשואה שלהן. צילום אילוסטרציה: shutterstock

מה צפוי עכשיו, בעקבות הכרזת האוצר?

אם ההוראות החדשות ייכנסו לתוקף, אז קרן הפנסיה תשנה את דרך החישוב של קצבת הזקנה. משרד האוצר מצד אחד הבין שאי אפשר להמשיך לחשב את הפנסיה לפי ריבית גבוהה מזו הקיימת בשוק ומצד שני לא רצה לבצע הפחתה חדה בקצבה, אז בחר בדרך ביניים: האוצר מתכוון לאפשר לקרן הפנסיה לבחון את התשואה השנתית שהיא משיגה על השקעותיה במשך שלוש שנים. אם תשיג בממוצע תשואה שנתית של 4% הרי לא יקרה דבר, אך אם תשיג תשואה נמוכה יותר היא תאלץ להפחית את הקצבאות החודשיות שהיא משלמת.

האם המדינה ערבה לפנסיה שלי?

מאז 1995, רק 30 אחוז מהכספים המופקדים בקרן הפנסיה מוגנים על ידי המדינה. יתרת הכספים מושקעים בשוק ההון, והרווחים המושגים בשוק משפיעים באופן ישיר על הרווחה הכלכלית של החוסך לאחר גיל הפרישה.

אני עתיד לפרוש לפנסיה מהצבא ויש לי פנסיה תקציבית. השינוי יחול גם עלי?

כל אדם שזכאי לפנסיה תקציבית לא יושפע ממהלך זה.

אם אעבור לקרן פנסיה אחרת אני יוכל להישמר מהרעה?

לא. ההוראה חלה על כל קרנות הפנסיה החדשות. הנוסחה לחישוב קצבת הזקנה זהה בכל הקרנות החדשות.

האם אפשר למשוך את הכספים לפני הפנסיה?

הכספים המופקדים בקרן פנסיה מיועדים להיות משולמים לחוסך בדרך של קצבה ולכן גם המדינה מעניקה הטבות במס לחוסכים. המשיכה המותרת היא בדרך של קצבה. משיכה בסכום חד פעמי (למעט סכום שמותר) מהווה משיכה שלא כדין ומחיבת תשלום מס.

הצטרפו לקהילת הכסף שלי במוטק׳ה

איך קוראים את דוחות הפנסיה?

באיזה ביטוח חיים כדאי לבחור?

6 דרכים להגדיל את ההכנסות אחרי פרישה

רוצים לדעת מה ההבדל בין קופת גמל, קרן השתלמות וקרן פנסיה?